ITR 30/09/2023 de BRBI BR PARTNERS S.A

Senhores acionistas,Submetemos à apreciação de V.Sas. as informações financeiras intermediárias condensadas individuais e consolidadas da BR Advisory Partners Participações S.A. ("Companhia") relativas ao terceiro trimestre findo em 30 de setembro de 2023.Destacamos os seguintes fatos no terceiro trimestre de 2023:Contexto econômicoO terceiro trimestre de 2023 foi marcado por importantes acontecimentos no cenário internacional e local, apontando para um quadro de inflação resistente, levando à continuidade dos ciclos de aumento de juros nos EUA e Europa. Na China, a atividade ainda está em recuperação de modo que as autoridades do país vêm conseguindo controlar a desaceleração econômica do país.O Banco Central do Brasil iniciou um novo ciclo monetário de redução das taxas de juros em agosto de 2023. A taxa Selic foi reduzida de 13,75% para 12,75% ao ano, com a expectativa de novas reduções nas próximas reuniões. Essa medida é essencial para estimular a economia, que está em desaceleração, e para a retomada dos investimentos. No entanto, esse movimento também pode ser impactado: i) pelo possível desequilíbrio das contas públicas, com sinalizações expansionistas do governo ii) pela dinâmica do mercado internacional, principalmente pelas políticas monetárias mais restritivas dos países desenvolvidos e pelos conflitos entre Israel e Hamas.Nos EUA, o FED continua aumentando a taxa de juros básica americana, tentando trazer a inflação de 3,7% ao ano para a meta de 2%. Para isso, as taxas de juros permanecerão em território contracionista, sem que haja um cenário recessivo ("soft landing"). O conflito no Oriente Médio poderá influenciar os mercados energéticos, em especial o petróleo, que, somado ao aumento dos rendimentos do Tesouro, poderá dificultar o controle da inflação sem causar uma recessão.Em relação ao bloco europeu, a economia que parecia ter apresentado um folego maior no primeiro semestre, acabou arrefecendo em função da guerra entre Rússia e Ucrânia, alta da inflação e o próprio aumento da taxa de juros. Dessa forma, a Comissão Europeia revisou para baixo suas estimativas de crescimento, mas a União Europeia ainda espera que o PIB cresça 0,8% este ano.A economia chinesa, que havia perdido força no último trimestre, recuperou-se e pode atingir a meta de crescimento anual do país de 5%. Ademais, segundo as autoridades do país, a recuperação econômica será promovida de modo sustentável. O PIB da China cresceu 4,9% no terceiro trimestre, superando a previsão de 4,5% de analistas.No entanto, a economia global enfrenta desafios, como políticas monetárias restritivas nos Estados Unidos e Europa, e riscos geopolíticos envolvendo Rússia e Ucrânia, Israel e Hamas, e China e EUA.Desempenho dos negóciosNo terceiro trimestre de 2023, na área de Assessoria Financeira, a Companhia continuou ativa e prestando serviços de assessoria em diferentes ângulos, com destaque para o posicionamento na venda de participações de ativos (sell-side) e joint-ventures, a exemplo da assessoria a Marisa na formação da JV com a Credsystem, como também na reestruturação de empresas, a exemplo da assessoria financeira ao Grupo Zelo no contexto de reestruturação de dívida. Anunciamos 3 transações no terceiro trimestre. Do início do ano até a presente data, foram anunciadas 18 transações, com volume total de R$ 10,87 bilhões.A área de Mercado de Capitais apresentou um terceiro trimestre de recuperação, com uma maior normalização da originação, estruturação e distribuição de dívidas no mercado de capitais, contando também com a retomada do investidor ao mercado primário de crédito, após um primeiro semestre mais desafiador e complexo. No 3T23, a área estruturou 7 operações de dívida, entre CRIs, FIIs e Bridge Loans, totalizando R$1,37 bilhão. O acumulado do 9M23 resultou em um volume total de emissões em R$2,21 bilhões com 24 operações estruturadas, em que a Companhia manteve um nível saudável de emissões mesmo num ambiente de juros elevados.A área de tesouraria para clientes (Treasury Sales & Structuring) também apresentou uma retomada das suas atividades, explicado pelo crescimento das receitas em produtos com mais recorrência em FX e commodities, fruto do contínuo crescimento da carteira de clientes. No segmento de juros, que está diretamente relacionado às novas emissões em mercado de capitais, a Companhia sentiu uma melhora em relação ao primeiro semestre, possibilitando encontrar boas oportunidades de negócios. Neste trimestre, o volume negociado de derivativos e câmbio atingiu R$16,8 bilhões e R$33,6 bilhões de volume total no acumulado do ano. A tesouraria tem comprovado sua capacidade de rentabilizar o capital levantado no IPO e, também, tem se aproveitado dos upgrades de rating que o Banco teve pelas agências Fitch e Moody's em meados de 2022, como forma de prospectar novos clientes e fortalecer o posicionamento de sua franquia junto a empresas de grande porte.No BR Partners Banco de Investimento S.A. ("Banco"), a Companhia continuou a crescer a carteira de ativos, principalmente nos CRI's e Debêntures originados pela área de Mercado de Capitais, e encerrou o segundo trimestre de 2023 com uma carteira de R$2,11 bilhões de títulos privados e Bridge Loans. É importante ressaltar que 100% dessa carteira é composta por títulos de empresas que o BR Partners atua como estruturador das dívidas e analisa profundamente o risco de cada emissor.A soma dos volumes de ativos sob gestão do FIP Outlet e FIP Pet, geridos pela área de Investimentos, atingiu R$394 milhões em junho de 2023, um crescimento de 6% em relação a setembro de 2022.Desempenho financeiro consolidadoAs receitas totais atingiram R$106,8 milhões no 3T23, um crescimento de 3,6% em relação ao trimestre anterior e aumento de 7,5% em comparação ao 3T22. O lucro líquido atingiu R$40,2 milhões, um crescimento de 3,7% em relação ao trimestre anterior e se mantendo estável em relação ao 3T22. Já o retorno sobre o patrimônio líquido anualizado (ROAE) atingiu 20,3% no trimestre. A Companhia encerrou o exercício com um patrimônio líquido de R$ 776,0 milhões.Iniciativas sociaisA Companhia apoia, através das leis de incentivos fiscais, organizações não governamentais com projetos ligados principalmente à saúde, educação, esporte, diversidade e equidade de gênero. As ações sociais promovidas pela Companhia podem ser realizadas de forma pontual e/ou emergencial. No terceiro trimestre de 2023, a Companhia realizou a Campanha do Mc Dia Feliz em que adquirimos 1.000 tickets do Instituto Ayrton Senna. Além disso, a Companhia distribuiu 1 ticket por colaborador e realizou uma campanha de arrecadação de brinquedos em troca de mais 1 ticket por dependente do colaborador. Os demais tickets foram doados para o Instituto Lar e Amor, Vocação, Reciclar e Naia. Ao todo, a Companhia conseguiu arrecadar 130 brinquedos e 125 itens como massinha de modelar, lápis de colorir, tinta guache, giz de gera e livros da colorir. Os brinquedos arrecadados serão doados para crianças em abrigos em data próxima ao Dia das Crianças.Política de reinvestimento e distribuição de dividendosA Companhia não tem política formal de reinvestimento por parte de seus acionistas e todos os reinvestimentos até aqui verificados foram deliberados pelos acionistas em sede de AGO/AGE.A política de dividendos da Companhia prevê a distribuição anual do dividendo mínimo obrigatório no valor de 25%, contudo a Companhia pretende remunerar seus acionistas de acordo com a apuração dos resultados auferidos ao longo do exercício, envidando melhores esforços para distribuir dividendos a um percentual superior ao estabelecido pela legislação vigente.Relacionamento com auditores independentesEm conformidade com o disposto na Resolução CVM nº 162/22 da Comissão de Valores Mobiliários, a Companhia possui política e processo estabelecido para contratação de auditoria independente, considerando aspectos de transparência, conformidade, objetividade e independência. Adema is, são avaliados aspectos de potenciais conflitos de interesse na contratação da mesma empresa de auditoria para serviços de outras naturezas, de modo a mitigar riscos de perda deindependência ou objetividade na execução de suas atividades. As informações relacionadas aos honorários da empresa de auditoria são disponibilizadas anualmente em nosso Formulário de Referência.A DiretoriaContadorHideo Antonio KawassakiCRC 1SP 184007/O-5

Em conformidade com o artigo 31, § 1º, inciso II, da Resolução CVM nº 80, de 29.03.2022, declaramos que: i) somos responsáveis pelas informações contidas neste arquivo e ii) revisamos, discutimos e concordamos com as opiniões expressas no relatório dos auditores independentes sobre essas informações financeiras intermediárias condensadas, individuais e consolidadas da BR Advisory Partners Participações S.A. ("Companhia"), relativas ao período de três meses findo em 30 de setembro de 2023.São Paulo (SP), 9 de novembro de 2023