FIDC MULTISSETORIAL PREVIA

2 pontos de atenção pelo informe mensal mais recente. Regras conservadoras: só olham fundos com carteira relevante e comparam com doze meses antes.

• Médio18,6% da carteira de direitos creditórios está vencida e não paga (2026-09), contra 18,5% doze meses antes.
• MédioEm 12 meses o cedente recomprou ou substituiu R$ 57,4 mi em direitos creditórios (74,3% da carteira média). Pode esconder inadimplência que não aparece no fundo.
• InfoR$ 877 mil da carteira são créditos contra empresas em recuperação judicial ou extrajudicial (1,2%), segundo o administrador.

Patrimônio líquido de R$ 75,0 mi em 09/2026 (-3,4% em 12 meses). Nos últimos 12 meses o fundo captou R$ 1,0 mi e devolveu R$ 14,3 mi aos cotistas em amortizações e resgates.

Patrimônio líquido

R$ 75,0 mi

09/2026

Há 12 meses

R$ 77,6 mi

-3,4% em 12 meses

Ativo total

R$ 77,1 mi

Cotistas

24

soma das séries

Subordinação de 65,1% em 09/2026 (era 55,9% doze meses antes): é a fatia do patrimônio em cotas subordinadas e mezanino, que absorvem as perdas da carteira antes das cotas sênior.

Rentabilidade das cotas no mês

Sênior · 12 meses

18,3%

Mezanino · 12 meses

—

Subordinada · 12 meses

12,4%

Rentabilidade mensal informada pelo administrador (tabela X.3), média das séries de cada classe ponderada pelo valor das cotas; o acumulado de 12 meses compõe os meses informados.

R$ 65,1 mi em direitos creditórios em 09/2026, dentro de uma carteira de R$ 76,2 mi.

R$ 877 mil são créditos contra empresas em recuperação judicial ou extrajudicial (item I.2.a.6 do informe).

Por tipo de recebível · 09/2026

• IndustrialR$ 28 mi38,3%
• Comercial e varejopasse o mouse para detalharR$ 27 mi36,9%
• Serviçospasse o mouse para detalharR$ 17 mi23,6%
• Financeiropasse o mouse para detalharR$ 604 mil0,8%
• ImobiliárioR$ 197 mil0,3%

A vencer, por prazo · 09/2026

• até 30 dR$ 35 mi58,9%
• 31–60 dR$ 13 mi21,7%
• 61–90 dR$ 6,7 mi11,1%
• 91–120 dR$ 1,9 mi3,2%
• 121–150 dR$ 499 mil0,8%
• 151–180 dR$ 591 mil1,0%
• 181–360 dR$ 1,1 mi1,8%
• 361–720 dR$ 56 mil0,1%
• > 1080 dR$ 826 mil1,4%

18,6% da carteira de direitos creditórios estava vencida e não paga em 09/2026 (R$ 13,8 mi), contra 18,5% doze meses antes.

Inadimplentes por tempo de atraso · 09/2026

• até 30 dR$ 4,9 mi35,8%
• 31–60 dR$ 1,5 mi11,0%
• 61–90 dR$ 617 mil4,5%
• 91–120 dR$ 620 mil4,5%
• 121–150 dR$ 378 mil2,7%
• 151–180 dR$ 356 mil2,6%
• 181–360 dR$ 2,7 mi19,4%
• 361–720 dR$ 1,9 mi13,9%
• 721–1080 dR$ 303 mil2,2%
• > 1080 dR$ 467 mil3,4%

Em 12 meses o fundo comprou R$ 582,3 mi em direitos creditórios. O cedente recomprou R$ 57,4 mi e substituiu R$ 0,00. Recompra e substituição frequentes podem mascarar inadimplência: o crédito ruim sai do fundo antes de vencer.

Aquisições · 12 m

R$ 582,3 mi

Recompras · 12 m

R$ 57,4 mi

Substituições · 12 m

R$ 0,00

Venda ao cedente · 12 m

R$ 0,00

O administrador não identificou cedentes no informe mensal. A identificação só existe desde 11/2019 e, na prática, aparece só quem tem 10% ou mais dos direitos creditórios: fundos multicedente pulverizados ficam sem lista.

O maior valor da tabela VIII equivale a 4,4% dos direitos creditórios; os cinco maiores, 10,4% (09/2026).

• 1º maiorR$ 2,8 mi4,4%
• 2º maiorR$ 1,2 mi1,8%
• 3º maiorR$ 1 mi1,6%
• 4º maiorR$ 862 mil1,3%
• 5º maiorR$ 826 mil1,3%
• 6º maiorR$ 798 mil1,2%
• 7º maiorR$ 783 mil1,2%
• 8º maiorR$ 747 mil1,1%
• 9º maiorR$ 712 mil1,1%
• 10º maiorR$ 656 mil1,0%

A tabela VIII do informe traz até dez valores em ordem decrescente, sem descrição oficial nem identificação da contraparte. Nos fundos conferidos, o primeiro valor bate com o total quando há um só devedor: lemos como concentração nos maiores devedores (sacados). Percentual sobre os direitos creditórios do mês.