MATURITY FIDC MULTISSEGMENTOS

1 ponto de atenção pelo informe mensal mais recente. Regras conservadoras: só olham fundos com carteira relevante e comparam com doze meses antes.

• MédioEm 12 meses o cedente recomprou ou substituiu R$ 98,5 mi em direitos creditórios (237,0% da carteira média). Pode esconder inadimplência que não aparece no fundo.

Patrimônio líquido de R$ 45,9 mi em 09/2026 (+16,5% em 12 meses). Nos últimos 12 meses o fundo captou R$ 0,00 e devolveu R$ 3,8 mi aos cotistas em amortizações e resgates.

Patrimônio líquido

R$ 45,9 mi

09/2026

Há 12 meses

R$ 39,4 mi

+16,5% em 12 meses

Ativo total

R$ 46,2 mi

Cotistas

3

soma das séries

Subordinação de 92,3% em 09/2026 (era 90,7% doze meses antes): é a fatia do patrimônio em cotas subordinadas e mezanino, que absorvem as perdas da carteira antes das cotas sênior.

Rentabilidade das cotas no mês

Sênior · 12 meses

18,3%

Mezanino · 12 meses

—

Subordinada · 12 meses

28,2%

Rentabilidade mensal informada pelo administrador (tabela X.3), média das séries de cada classe ponderada pelo valor das cotas; o acumulado de 12 meses compõe os meses informados.

R$ 42,1 mi em direitos creditórios em 09/2026, dentro de uma carteira de R$ 45,5 mi.

Por tipo de recebível · 09/2026

• IndustrialR$ 27 mi62,7%
• Comercial e varejopasse o mouse para detalharR$ 14 mi32,0%
• Serviçospasse o mouse para detalharR$ 2,3 mi5,3%
• Financeiropasse o mouse para detalharR$ 11 mil0,0%

A vencer, por prazo · 09/2026

• até 30 dR$ 26 mi63,6%
• 31–60 dR$ 11 mi25,5%
• 61–90 dR$ 1,4 mi3,4%
• 91–120 dR$ 2,9 mi7,1%
• 121–150 dR$ 107 mil0,3%
• 151–180 dR$ 18 mil0,0%
• 181–360 dR$ 6 mil0,0%

5,1% da carteira de direitos creditórios estava vencida e não paga em 09/2026 (R$ 2,2 mi), contra 4,4% doze meses antes.

Inadimplentes por tempo de atraso · 09/2026

• até 30 dR$ 734 mil33,2%
• 31–60 dR$ 301 mil13,6%
• 61–90 dR$ 3 mil0,2%
• 181–360 dR$ 2 mil0,1%
• > 1080 dR$ 1,2 mi53,0%

Em 12 meses o fundo comprou R$ 342,0 mi em direitos creditórios. O cedente recomprou R$ 88,4 mi e substituiu R$ 10,1 mi. Recompra e substituição frequentes podem mascarar inadimplência: o crédito ruim sai do fundo antes de vencer.

Aquisições · 12 m

R$ 342,0 mi

Recompras · 12 m

R$ 88,4 mi

Substituições · 12 m

R$ 10,1 mi

Venda ao cedente · 12 m

R$ 0,00

1 cedente identificado em 09/2026, com a fatia de cada um nos direitos creditórios do fundo. Quase só aparece quem tem 10% ou mais: cedentes pequenos somem.

Estimado = direitos creditórios do bloco (com ou sem aquisição substancial de risco) × percentual do cedente. É foto do estoque no fim do mês, não fluxo cedido. * percentual que veio sem o ponto decimal e foi corrigido.

O maior valor da tabela VIII equivale a 2,7% dos direitos creditórios; os cinco maiores, 10,7% (09/2026).

• 1º maiorR$ 1,1 mi2,7%
• 2º maiorR$ 943 mil2,2%
• 3º maiorR$ 905 mil2,2%
• 4º maiorR$ 897 mil2,1%
• 5º maiorR$ 622 mil1,5%
• 6º maiorR$ 582 mil1,4%
• 7º maiorR$ 526 mil1,2%
• 8º maiorR$ 508 mil1,2%
• 9º maiorR$ 506 mil1,2%
• 10º maiorR$ 491 mil1,2%

A tabela VIII do informe traz até dez valores em ordem decrescente, sem descrição oficial nem identificação da contraparte. Nos fundos conferidos, o primeiro valor bate com o total quando há um só devedor: lemos como concentração nos maiores devedores (sacados). Percentual sobre os direitos creditórios do mês.