FIDC NP SIFRA PERFORMANCE

Nenhum alerta; só observações. Regras conservadoras: só olham fundos com carteira relevante e comparam com doze meses antes.

• InfoFundo não padronizado (NP): pode comprar créditos vencidos, judiciais ou de risco atípico, então inadimplência alta faz parte da estratégia e não gera alerta.

Patrimônio líquido de R$ 436,9 mi em 09/2026 (+23,5% em 12 meses). Nos últimos 12 meses o fundo captou R$ 7,1 mi e devolveu R$ 0,00 aos cotistas em amortizações e resgates.

Patrimônio líquido

R$ 436,9 mi

09/2026

Há 12 meses

R$ 353,8 mi

+23,5% em 12 meses

Ativo total

R$ 442,2 mi

Cotistas

35

soma das séries

Subordinação de 60,7% em 09/2026 (era 59,6% doze meses antes): é a fatia do patrimônio em cotas subordinadas e mezanino, que absorvem as perdas da carteira antes das cotas sênior.

Rentabilidade das cotas no mês

Sênior · 12 meses

16,5%

Mezanino · 12 meses

18,0%

Subordinada · 12 meses

24,1%

Rentabilidade mensal informada pelo administrador (tabela X.3), média das séries de cada classe ponderada pelo valor das cotas; o acumulado de 12 meses compõe os meses informados.

R$ 428,3 mi em direitos creditórios em 09/2026, dentro de uma carteira de R$ 436,6 mi.

Por tipo de recebível · 09/2026

• IndustrialR$ 121 mi27,2%
• Comercial e varejopasse o mouse para detalharR$ 119 mi26,7%
• Serviçospasse o mouse para detalharR$ 97 mi21,8%
• Financeiropasse o mouse para detalharR$ 50 mi11,1%
• AgronegócioR$ 41 mi9,3%
• ImobiliárioR$ 17 mi3,9%

A vencer, por prazo · 09/2026

• até 30 dR$ 117 mi28,3%
• 31–60 dR$ 64 mi15,5%
• 61–90 dR$ 55 mi13,4%
• 91–120 dR$ 12 mi2,9%
• 121–150 dR$ 27 mi6,5%
• 151–180 dR$ 23 mi5,5%
• 181–360 dR$ 49 mi11,9%
• 361–720 dR$ 28 mi6,8%
• 721–1080 dR$ 16 mi3,9%
• > 1080 dR$ 22 mi5,4%

7,5% da carteira de direitos creditórios estava vencida e não paga em 09/2026 (R$ 33,4 mi), contra 6,0% doze meses antes.

Fundo não padronizado: pode comprar créditos já vencidos ou judiciais, então inadimplência alta faz parte da estratégia.

Inadimplentes por tempo de atraso · 09/2026

• até 30 dR$ 10 mi30,5%
• 31–60 dR$ 13 mi38,7%
• 61–90 dR$ 1,3 mi3,7%
• 91–120 dR$ 137 mil0,4%
• 121–150 dR$ 602 mil1,8%
• 151–180 dR$ 1,7 mi5,0%
• 181–360 dR$ 6,6 mi19,7%
• 361–720 dR$ 42 mil0,1%

Em 12 meses o fundo comprou R$ 1,7 bi em direitos creditórios. O cedente recomprou R$ 1,2 mi e substituiu R$ 0,00. Recompra e substituição frequentes podem mascarar inadimplência: o crédito ruim sai do fundo antes de vencer.

Aquisições · 12 m

R$ 1,7 bi

Recompras · 12 m

R$ 1,2 mi

Substituições · 12 m

R$ 0,00

Venda ao cedente · 12 m

R$ 0,00

1 cedente identificado em 08/2026, com a fatia de cada um nos direitos creditórios do fundo. Quase só aparece quem tem 10% ou mais: cedentes pequenos somem.

Estimado = direitos creditórios do bloco (com ou sem aquisição substancial de risco) × percentual do cedente. É foto do estoque no fim do mês, não fluxo cedido. * percentual que veio sem o ponto decimal e foi corrigido.

O maior valor da tabela VIII equivale a 6,3% dos direitos creditórios; os cinco maiores, 23,7% (09/2026).

• 1º maiorR$ 27 mi6,3%
• 2º maiorR$ 20 mi4,8%
• 3º maiorR$ 20 mi4,7%
• 4º maiorR$ 19 mi4,4%
• 5º maiorR$ 15 mi3,5%
• 6º maiorR$ 15 mi3,5%
• 7º maiorR$ 15 mi3,4%
• 8º maiorR$ 12 mi2,9%
• 9º maiorR$ 12 mi2,9%
• 10º maiorR$ 12 mi2,8%

A tabela VIII do informe traz até dez valores em ordem decrescente, sem descrição oficial nem identificação da contraparte. Nos fundos conferidos, o primeiro valor bate com o total quando há um só devedor: lemos como concentração nos maiores devedores (sacados). Percentual sobre os direitos creditórios do mês.