OS FIDC MULTISETORIAL

Nenhum alerta; só observações. Regras conservadoras: só olham fundos com carteira relevante e comparam com doze meses antes.

• InfoEm 12 meses o cedente recomprou ou substituiu R$ 44,4 mi em direitos creditórios (39,1% da carteira média). Pode esconder inadimplência que não aparece no fundo.

Patrimônio líquido de R$ 137,0 mi em 09/2026 (+19,4% em 12 meses). Nos últimos 12 meses o fundo captou R$ 54,2 mi e devolveu R$ 52,1 mi aos cotistas em amortizações e resgates.

Patrimônio líquido

R$ 137,0 mi

09/2026

Há 12 meses

R$ 114,7 mi

+19,4% em 12 meses

Ativo total

R$ 138,1 mi

Cotistas

28

soma das séries

Subordinação de 41,4% em 09/2026 (era 42,3% doze meses antes): é a fatia do patrimônio em cotas subordinadas e mezanino, que absorvem as perdas da carteira antes das cotas sênior.

Rentabilidade das cotas no mês

Sênior · 12 meses

16,0%

Mezanino · 12 meses

16,9%

Subordinada · 12 meses

24,1%

Rentabilidade mensal informada pelo administrador (tabela X.3), média das séries de cada classe ponderada pelo valor das cotas; o acumulado de 12 meses compõe os meses informados.

R$ 124,1 mi em direitos creditórios em 09/2026, dentro de uma carteira de R$ 134,5 mi.

R$ 434 mil são créditos contra empresas em recuperação judicial ou extrajudicial (item I.2.a.6 do informe).

Por tipo de recebível · 09/2026

• IndustrialR$ 86 mi65,0%
• Comercial e varejopasse o mouse para detalharR$ 41 mi31,3%
• Serviçospasse o mouse para detalharR$ 4,1 mi3,1%
• ImobiliárioR$ 805 mil0,6%

A vencer, por prazo · 09/2026

• até 30 dR$ 69 mi57,2%
• 31–60 dR$ 35 mi29,0%
• 61–90 dR$ 9,9 mi8,2%
• 91–120 dR$ 3,9 mi3,2%
• 121–150 dR$ 1,8 mi1,5%
• 151–180 dR$ 721 mil0,6%
• 181–360 dR$ 365 mil0,3%

8,7% da carteira de direitos creditórios estava vencida e não paga em 09/2026 (R$ 11,5 mi), contra 7,8% doze meses antes.

Inadimplentes por tempo de atraso · 09/2026

• até 30 dR$ 3,3 mi28,5%
• 31–60 dR$ 300 mil2,6%
• 61–90 dR$ 40 mil0,4%
• 91–120 dR$ 4510,0%
• 121–150 dR$ 85 mil0,7%
• 151–180 dR$ 225 mil2,0%
• 181–360 dR$ 264 mil2,3%
• 361–720 dR$ 1,1 mi9,6%
• 721–1080 dR$ 2,7 mi23,7%
• > 1080 dR$ 3,5 mi30,3%

Em 12 meses o fundo comprou R$ 764,6 mi em direitos creditórios. O cedente recomprou R$ 44,4 mi e substituiu R$ 0,00. Recompra e substituição frequentes podem mascarar inadimplência: o crédito ruim sai do fundo antes de vencer.

Aquisições · 12 m

R$ 764,6 mi

Recompras · 12 m

R$ 44,4 mi

Substituições · 12 m

R$ 0,00

Venda ao cedente · 12 m

R$ 0,00

O administrador não identificou cedentes no informe mensal. A identificação só existe desde 11/2019 e, na prática, aparece só quem tem 10% ou mais dos direitos creditórios: fundos multicedente pulverizados ficam sem lista.

O maior valor da tabela VIII equivale a 1,2% dos direitos creditórios; os cinco maiores, 4,6% (09/2026).

• 1º maiorR$ 1,4 mi1,2%
• 2º maiorR$ 1,2 mi1,0%
• 3º maiorR$ 1,1 mi0,9%
• 4º maiorR$ 988 mil0,8%
• 5º maiorR$ 954 mil0,8%
• 6º maiorR$ 904 mil0,7%
• 7º maiorR$ 901 mil0,7%
• 8º maiorR$ 883 mil0,7%
• 9º maiorR$ 854 mil0,7%
• 10º maiorR$ 836 mil0,7%

A tabela VIII do informe traz até dez valores em ordem decrescente, sem descrição oficial nem identificação da contraparte. Nos fundos conferidos, o primeiro valor bate com o total quando há um só devedor: lemos como concentração nos maiores devedores (sacados). Percentual sobre os direitos creditórios do mês.