CONTATO FIDC MULTISSETORIAL

2 pontos de atenção pelo informe mensal mais recente. Regras conservadoras: só olham fundos com carteira relevante e comparam com doze meses antes.

• Médio12,1% da carteira de direitos creditórios está vencida e não paga (2026-09), contra 12,5% doze meses antes.
• MédioEm 12 meses o cedente recomprou ou substituiu R$ 106,7 mi em direitos creditórios (64,3% da carteira média). Pode esconder inadimplência que não aparece no fundo.
• InfoR$ 8,1 mi da carteira são créditos contra empresas em recuperação judicial ou extrajudicial (4,6%), segundo o administrador.

Patrimônio líquido de R$ 170,6 mi em 09/2026 (+10,5% em 12 meses). Nos últimos 12 meses o fundo captou R$ 31,4 mi e devolveu R$ 47,6 mi aos cotistas em amortizações e resgates.

Patrimônio líquido

R$ 170,6 mi

09/2026

Há 12 meses

R$ 154,4 mi

+10,5% em 12 meses

Ativo total

R$ 175,7 mi

Cotistas

59

soma das séries

Subordinação de 45,5% em 09/2026 (era 46,0% doze meses antes): é a fatia do patrimônio em cotas subordinadas e mezanino, que absorvem as perdas da carteira antes das cotas sênior.

Rentabilidade das cotas no mês

Sênior · 12 meses

15,1%

Mezanino · 12 meses

18,6%

Subordinada · 12 meses

28,2%

Rentabilidade mensal informada pelo administrador (tabela X.3), média das séries de cada classe ponderada pelo valor das cotas; o acumulado de 12 meses compõe os meses informados.

R$ 166,0 mi em direitos creditórios em 09/2026, dentro de uma carteira de R$ 170,4 mi.

R$ 8,1 mi são créditos contra empresas em recuperação judicial ou extrajudicial (item I.2.a.6 do informe).

Por tipo de recebível · 09/2026

• IndustrialR$ 100 mi56,2%
• Comercial e varejopasse o mouse para detalharR$ 35 mi19,7%
• Serviçospasse o mouse para detalharR$ 32 mi18,0%
• ImobiliárioR$ 9,9 mi5,6%
• Financeiropasse o mouse para detalharR$ 954 mil0,5%

A vencer, por prazo · 09/2026

• até 30 dR$ 80 mi51,0%
• 31–60 dR$ 33 mi21,1%
• 61–90 dR$ 16 mi10,2%
• 91–120 dR$ 7 mi4,5%
• 121–150 dR$ 2,5 mi1,6%
• 151–180 dR$ 1,9 mi1,2%
• 181–360 dR$ 6,8 mi4,3%
• 361–720 dR$ 9,3 mi6,0%
• 721–1080 dR$ 108 mil0,1%

12,1% da carteira de direitos creditórios estava vencida e não paga em 09/2026 (R$ 21,4 mi), contra 12,5% doze meses antes.

Inadimplentes por tempo de atraso · 09/2026

• até 30 dR$ 11 mi52,9%
• 31–60 dR$ 1,7 mi7,9%
• 61–90 dR$ 712 mil3,3%
• 91–120 dR$ 926 mil4,3%
• 121–150 dR$ 928 mil4,3%
• 151–180 dR$ 1,5 mi6,9%
• 181–360 dR$ 2,4 mi11,1%
• 361–720 dR$ 2 mi9,2%

Em 12 meses o fundo comprou R$ 964,2 mi em direitos creditórios. O cedente recomprou R$ 106,7 mi e substituiu R$ 0,00. Recompra e substituição frequentes podem mascarar inadimplência: o crédito ruim sai do fundo antes de vencer.

Aquisições · 12 m

R$ 964,2 mi

Recompras · 12 m

R$ 106,7 mi

Substituições · 12 m

R$ 0,00

Venda ao cedente · 12 m

R$ 0,00

O administrador não identificou cedentes no informe mensal. A identificação só existe desde 11/2019 e, na prática, aparece só quem tem 10% ou mais dos direitos creditórios: fundos multicedente pulverizados ficam sem lista.

O maior valor da tabela VIII equivale a 3,5% dos direitos creditórios; os cinco maiores, 13,8% (09/2026).

• 1º maiorR$ 5,9 mi3,5%
• 2º maiorR$ 5,1 mi3,1%
• 3º maiorR$ 5 mi3,0%
• 4º maiorR$ 3,5 mi2,1%
• 5º maiorR$ 3,4 mi2,1%
• 6º maiorR$ 3,3 mi2,0%
• 7º maiorR$ 3,2 mi1,9%
• 8º maiorR$ 3,1 mi1,8%
• 9º maiorR$ 2,9 mi1,7%
• 10º maiorR$ 2,8 mi1,7%

A tabela VIII do informe traz até dez valores em ordem decrescente, sem descrição oficial nem identificação da contraparte. Nos fundos conferidos, o primeiro valor bate com o total quando há um só devedor: lemos como concentração nos maiores devedores (sacados). Percentual sobre os direitos creditórios do mês.