GENESIS FIDC

3 pontos de atenção pelo informe mensal mais recente. Regras conservadoras: só olham fundos com carteira relevante e comparam com doze meses antes.

• Médio11,7% da carteira de direitos creditórios está vencida e não paga (2026-09), contra 9,7% doze meses antes.
• MédioEm 12 meses o cedente recomprou ou substituiu R$ 108,3 mi em direitos creditórios (72,3% da carteira média). Pode esconder inadimplência que não aparece no fundo.
• MédioR$ 15,8 mi da carteira são créditos contra empresas em recuperação judicial ou extrajudicial (11,2%), segundo o administrador.

Patrimônio líquido de R$ 164,0 mi em 09/2026 (-2,8% em 12 meses). Nos últimos 12 meses o fundo captou R$ 0,00 e devolveu R$ 43,0 mi aos cotistas em amortizações e resgates.

Patrimônio líquido

R$ 164,0 mi

09/2026

Há 12 meses

R$ 168,8 mi

-2,8% em 12 meses

Ativo total

R$ 164,0 mi

Cotistas

8

soma das séries

Subordinação de 99,5% em 09/2026 (era 77,6% doze meses antes): é a fatia do patrimônio em cotas subordinadas e mezanino, que absorvem as perdas da carteira antes das cotas sênior.

Rentabilidade das cotas no mês

Sênior · 12 meses

18,9%

Mezanino · 12 meses

—

Subordinada · 12 meses

22,6%

Rentabilidade mensal informada pelo administrador (tabela X.3), média das séries de cada classe ponderada pelo valor das cotas; o acumulado de 12 meses compõe os meses informados.

R$ 130,3 mi em direitos creditórios em 09/2026, dentro de uma carteira de R$ 163,6 mi.

R$ 15,8 mi são créditos contra empresas em recuperação judicial ou extrajudicial (item I.2.a.6 do informe).

Por tipo de recebível · 09/2026

• Financeiropasse o mouse para detalharR$ 72 mi51,0%
• Comercial e varejopasse o mouse para detalharR$ 37 mi25,8%
• Serviçospasse o mouse para detalharR$ 27 mi19,1%
• AgronegócioR$ 3,5 mi2,4%
• Ações judiciaisR$ 2,3 mi1,6%

A vencer, por prazo · 09/2026

• até 30 dR$ 38 mi30,5%
• 31–60 dR$ 13 mi10,7%
• 61–90 dR$ 4,3 mi3,5%
• 91–120 dR$ 297 mil0,2%
• 121–150 dR$ 120 mil0,1%
• 151–180 dR$ 16 mil0,0%
• 361–720 dR$ 4,1 mi3,3%
• > 1080 dR$ 65 mi51,8%

11,7% da carteira de direitos creditórios estava vencida e não paga em 09/2026 (R$ 16,6 mi), contra 9,7% doze meses antes.

Inadimplentes por tempo de atraso · 09/2026

• até 30 dR$ 6,7 mi40,6%
• 31–60 dR$ 149 mil0,9%
• 61–90 dR$ 1,6 mi9,6%
• 91–120 dR$ 902 mil5,4%
• 121–150 dR$ 1 mi6,3%
• 151–180 dR$ 1 mi6,3%
• 181–360 dR$ 5,1 mi30,8%

Em 12 meses o fundo comprou R$ 703,4 mi em direitos creditórios. O cedente recomprou R$ 108,3 mi e substituiu R$ 0,00. Recompra e substituição frequentes podem mascarar inadimplência: o crédito ruim sai do fundo antes de vencer.

Aquisições · 12 m

R$ 703,4 mi

Recompras · 12 m

R$ 108,3 mi

Substituições · 12 m

R$ 0,00

Venda ao cedente · 12 m

R$ 0,00

1 cedente identificado em 09/2026, com a fatia de cada um nos direitos creditórios do fundo. Quase só aparece quem tem 10% ou mais: cedentes pequenos somem.

Estimado = direitos creditórios do bloco (com ou sem aquisição substancial de risco) × percentual do cedente. É foto do estoque no fim do mês, não fluxo cedido. * percentual que veio sem o ponto decimal e foi corrigido.

O maior valor da tabela VIII equivale a 17,8% dos direitos creditórios; os cinco maiores, 44,0% (09/2026).

• 1º maiorR$ 23 mi17,8%
• 2º maiorR$ 11 mi8,4%
• 3º maiorR$ 8,5 mi6,5%
• 4º maiorR$ 7,4 mi5,7%
• 5º maiorR$ 7,3 mi5,6%
• 6º maiorR$ 7,3 mi5,6%
• 7º maiorR$ 5 mi3,9%
• 8º maiorR$ 4,5 mi3,5%
• 9º maiorR$ 3,5 mi2,7%
• 10º maiorR$ 3,2 mi2,5%

A tabela VIII do informe traz até dez valores em ordem decrescente, sem descrição oficial nem identificação da contraparte. Nos fundos conferidos, o primeiro valor bate com o total quando há um só devedor: lemos como concentração nos maiores devedores (sacados). Percentual sobre os direitos creditórios do mês.