BRISTOL FIDC MULTISSETORIAL

1 ponto de atenção pelo informe mensal mais recente. Regras conservadoras: só olham fundos com carteira relevante e comparam com doze meses antes.

• Médio13,2% da carteira de direitos creditórios está vencida e não paga (2026-09), contra 5,4% doze meses antes.
• InfoSubordinação caiu de 51,3% para 41,2% em 12 meses: menos cotas subordinadas absorvendo perdas antes das cotas sênior.
• InfoEm 12 meses o cedente recomprou ou substituiu R$ 46,5 mi em direitos creditórios (31,7% da carteira média). Pode esconder inadimplência que não aparece no fundo.

Patrimônio líquido de R$ 153,3 mi em 09/2026 (-0,4% em 12 meses). Nos últimos 12 meses o fundo captou R$ 65,4 mi e devolveu R$ 69,1 mi aos cotistas em amortizações e resgates.

Patrimônio líquido

R$ 153,3 mi

09/2026

Há 12 meses

R$ 153,9 mi

-0,4% em 12 meses

Ativo total

R$ 154,3 mi

Cotistas

10

soma das séries

Subordinação de 41,2% em 09/2026 (era 51,3% doze meses antes): é a fatia do patrimônio em cotas subordinadas e mezanino, que absorvem as perdas da carteira antes das cotas sênior.

Rentabilidade das cotas no mês

Sênior · 12 meses

18,9%

Mezanino · 12 meses

19,7%

Subordinada · 12 meses

-13,5%

Rentabilidade mensal informada pelo administrador (tabela X.3), média das séries de cada classe ponderada pelo valor das cotas; o acumulado de 12 meses compõe os meses informados.

R$ 151,5 mi em direitos creditórios em 09/2026, dentro de uma carteira de R$ 153,0 mi.

Por tipo de recebível · 09/2026

• Financeiropasse o mouse para detalharR$ 96 mi60,2%
• Comercial e varejopasse o mouse para detalharR$ 46 mi29,1%
• Serviçospasse o mouse para detalharR$ 17 mi10,7%

A vencer, por prazo · 09/2026

• até 30 dR$ 32 mi22,8%
• 31–60 dR$ 32 mi22,9%
• 61–90 dR$ 11 mi8,0%
• 91–120 dR$ 8,9 mi6,4%
• 121–150 dR$ 6,1 mi4,4%
• 151–180 dR$ 2,3 mi1,6%
• 181–360 dR$ 18 mi13,0%
• 361–720 dR$ 18 mi12,9%
• 721–1080 dR$ 9,1 mi6,5%
• > 1080 dR$ 2,1 mi1,5%

13,2% da carteira de direitos creditórios estava vencida e não paga em 09/2026 (R$ 21,0 mi), contra 5,4% doze meses antes.

Inadimplentes por tempo de atraso · 09/2026

• até 30 dR$ 13 mi62,9%
• 31–60 dR$ 713 mil3,4%
• 61–90 dR$ 676 mil3,2%
• 91–120 dR$ 3,7 mi17,6%
• 121–150 dR$ 213 mil1,0%
• 151–180 dR$ 201 mil1,0%
• 181–360 dR$ 2,1 mi10,1%
• 361–720 dR$ 161 mil0,8%

Em 12 meses o fundo comprou R$ 468,1 mi em direitos creditórios. O cedente recomprou R$ 46,5 mi e substituiu R$ 0,00. Recompra e substituição frequentes podem mascarar inadimplência: o crédito ruim sai do fundo antes de vencer.

Aquisições · 12 m

R$ 468,1 mi

Recompras · 12 m

R$ 46,5 mi

Substituições · 12 m

R$ 0,00

Venda ao cedente · 12 m

R$ 0,00

1 cedente identificado em 09/2026, com a fatia de cada um nos direitos creditórios do fundo. Quase só aparece quem tem 10% ou mais: cedentes pequenos somem.

Estimado = direitos creditórios do bloco (com ou sem aquisição substancial de risco) × percentual do cedente. É foto do estoque no fim do mês, não fluxo cedido. * percentual que veio sem o ponto decimal e foi corrigido.

O maior valor da tabela VIII equivale a 15,4% dos direitos creditórios; os cinco maiores, 38,9% (09/2026).

• 1º maiorR$ 23 mi15,4%
• 2º maiorR$ 13 mi8,3%
• 3º maiorR$ 9,6 mi6,3%
• 4º maiorR$ 8 mi5,3%
• 5º maiorR$ 5,6 mi3,7%
• 6º maiorR$ 5,6 mi3,7%
• 7º maiorR$ 4,3 mi2,8%
• 8º maiorR$ 3,8 mi2,5%
• 9º maiorR$ 3,4 mi2,2%
• 10º maiorR$ 3,3 mi2,2%

A tabela VIII do informe traz até dez valores em ordem decrescente, sem descrição oficial nem identificação da contraparte. Nos fundos conferidos, o primeiro valor bate com o total quando há um só devedor: lemos como concentração nos maiores devedores (sacados). Percentual sobre os direitos creditórios do mês.