GPR FIDC

1 ponto de atenção pelo informe mensal mais recente. Regras conservadoras: só olham fundos com carteira relevante e comparam com doze meses antes.

• MédioEm 12 meses o cedente recomprou ou substituiu R$ 25,0 mi em direitos creditórios (81,3% da carteira média). Pode esconder inadimplência que não aparece no fundo.

Patrimônio líquido de R$ 36,9 mi em 09/2026 (+34,8% em 12 meses). Nos últimos 12 meses o fundo captou R$ 19,5 mi e devolveu R$ 15,6 mi aos cotistas em amortizações e resgates.

Patrimônio líquido

R$ 36,9 mi

09/2026

Há 12 meses

R$ 27,4 mi

+34,8% em 12 meses

Ativo total

R$ 37,2 mi

Cotistas

17

soma das séries

Subordinação de 34,3% em 09/2026 (era 38,5% doze meses antes): é a fatia do patrimônio em cotas subordinadas e mezanino, que absorvem as perdas da carteira antes das cotas sênior.

Rentabilidade das cotas no mês

Sênior · 12 meses

18,8%

Mezanino · 12 meses

20,4%

Subordinada · 12 meses

23,0%

Rentabilidade mensal informada pelo administrador (tabela X.3), média das séries de cada classe ponderada pelo valor das cotas; o acumulado de 12 meses compõe os meses informados.

R$ 32,7 mi em direitos creditórios em 09/2026, dentro de uma carteira de R$ 36,6 mi.

Por tipo de recebível · 09/2026

• Comercial e varejopasse o mouse para detalharR$ 23 mi68,6%
• Serviçospasse o mouse para detalharR$ 7,1 mi20,8%
• Financeiropasse o mouse para detalharR$ 3,6 mi10,7%

A vencer, por prazo · 09/2026

• até 30 dR$ 19 mi61,0%
• 31–60 dR$ 7 mi22,9%
• 61–90 dR$ 2 mi6,5%
• 91–120 dR$ 2,6 mi8,4%
• 121–150 dR$ 284 mil0,9%
• 151–180 dR$ 93 mil0,3%

9,8% da carteira de direitos creditórios estava vencida e não paga em 09/2026 (R$ 3,3 mi), contra 22,6% doze meses antes.

Inadimplentes por tempo de atraso · 09/2026

• até 30 dR$ 1,9 mi58,1%
• 31–60 dR$ 282 mil8,4%
• 61–90 dR$ 239 mil7,1%
• 91–120 dR$ 187 mil5,6%
• 121–150 dR$ 210 mil6,3%
• 151–180 dR$ 26 mil0,8%
• 181–360 dR$ 448 mil13,4%
• 361–720 dR$ 9 mil0,3%

Em 12 meses o fundo comprou R$ 215,5 mi em direitos creditórios. O cedente recomprou R$ 25,0 mi e substituiu R$ 0,00. Recompra e substituição frequentes podem mascarar inadimplência: o crédito ruim sai do fundo antes de vencer.

Aquisições · 12 m

R$ 215,5 mi

Recompras · 12 m

R$ 25,0 mi

Substituições · 12 m

R$ 0,00

Venda ao cedente · 12 m

R$ 0,00

1 cedente identificado em 12/2025, com a fatia de cada um nos direitos creditórios do fundo. Quase só aparece quem tem 10% ou mais: cedentes pequenos somem.

Estimado = direitos creditórios do bloco (com ou sem aquisição substancial de risco) × percentual do cedente. É foto do estoque no fim do mês, não fluxo cedido. * percentual que veio sem o ponto decimal e foi corrigido.

O maior valor da tabela VIII equivale a 2,9% dos direitos creditórios; os cinco maiores, 10,9% (09/2026).

• 1º maiorR$ 932 mil2,9%
• 2º maiorR$ 691 mil2,1%
• 3º maiorR$ 674 mil2,1%
• 4º maiorR$ 643 mil2,0%
• 5º maiorR$ 607 mil1,9%
• 6º maiorR$ 511 mil1,6%
• 7º maiorR$ 499 mil1,5%
• 8º maiorR$ 456 mil1,4%
• 9º maiorR$ 445 mil1,4%
• 10º maiorR$ 399 mil1,2%

A tabela VIII do informe traz até dez valores em ordem decrescente, sem descrição oficial nem identificação da contraparte. Nos fundos conferidos, o primeiro valor bate com o total quando há um só devedor: lemos como concentração nos maiores devedores (sacados). Percentual sobre os direitos creditórios do mês.