QUARTER PRECATÓRIOS FIDC NP

Nenhum alerta; só observações. Regras conservadoras: só olham fundos com carteira relevante e comparam com doze meses antes.

• InfoFundo não padronizado (NP): pode comprar créditos vencidos, judiciais ou de risco atípico, então inadimplência alta faz parte da estratégia e não gera alerta.

Patrimônio líquido de R$ 119,3 mi em 09/2026 (+93,4% em 12 meses). Nos últimos 12 meses o fundo captou R$ 39,9 mi e devolveu R$ 4,5 mi aos cotistas em amortizações e resgates.

Patrimônio líquido

R$ 119,3 mi

09/2026

Há 12 meses

R$ 61,7 mi

+93,4% em 12 meses

Ativo total

R$ 130,5 mi

Cotistas

5

soma das séries

Subordinação de 1,3% em 09/2026 (era 0,6% doze meses antes): é a fatia do patrimônio em cotas subordinadas e mezanino, que absorvem as perdas da carteira antes das cotas sênior.

Rentabilidade das cotas no mês

Sênior · 12 meses

20,6%

Mezanino · 12 meses

—

Subordinada · 12 meses

11,1%

Rentabilidade mensal informada pelo administrador (tabela X.3), média das séries de cada classe ponderada pelo valor das cotas; o acumulado de 12 meses compõe os meses informados.

R$ 111,9 mi em direitos creditórios em 09/2026, dentro de uma carteira de R$ 130,0 mi; R$ 11,1 mi em cotas de outros FIDCs.

Por tipo de recebível · 09/2026

• Serviçospasse o mouse para detalharR$ 102 mi91,3%
• IndustrialR$ 9,8 mi8,7%

A vencer, por prazo · 09/2026

• até 30 dR$ 385 mil0,4%
• 31–60 dR$ 91 mil0,1%
• 61–90 dR$ 211 mil0,2%
• 91–120 dR$ 15 mi16,3%
• 121–150 dR$ 115 mil0,1%
• 151–180 dR$ 1,2 mi1,2%
• 181–360 dR$ 6,8 mi7,3%
• 361–720 dR$ 24 mi25,1%
• 721–1080 dR$ 14 mi14,7%
• > 1080 dR$ 33 mi34,5%

15,8% da carteira de direitos creditórios estava vencida e não paga em 09/2026 (R$ 17,6 mi), contra 0,0% doze meses antes.

Fundo não padronizado: pode comprar créditos já vencidos ou judiciais, então inadimplência alta faz parte da estratégia.

Inadimplentes por tempo de atraso · 09/2026

• até 30 dR$ 131 mil0,7%
• 61–90 dR$ 1,9 mi10,8%
• 181–360 dR$ 16 mi88,4%

Em 12 meses o fundo comprou R$ 136,2 mi em direitos creditórios. O cedente recomprou R$ 12,4 mi e substituiu R$ 0,00. Recompra e substituição frequentes podem mascarar inadimplência: o crédito ruim sai do fundo antes de vencer.

Aquisições · 12 m

R$ 136,2 mi

Recompras · 12 m

R$ 12,4 mi

Substituições · 12 m

R$ 0,00

Venda ao cedente · 12 m

R$ 0,00

2 cedentes identificados em 09/2026, com a fatia de cada um nos direitos creditórios do fundo. Quase só aparece quem tem 10% ou mais: cedentes pequenos somem.

Estimado = direitos creditórios do bloco (com ou sem aquisição substancial de risco) × percentual do cedente. É foto do estoque no fim do mês, não fluxo cedido. * percentual que veio sem o ponto decimal e foi corrigido.

O maior valor da tabela VIII equivale a 40,7% dos direitos creditórios; os cinco maiores, 77,8% (09/2026).

• 1º maiorR$ 46 mi40,7%
• 2º maiorR$ 17 mi14,9%
• 3º maiorR$ 14 mi12,3%
• 4º maiorR$ 5,9 mi5,3%
• 5º maiorR$ 5,2 mi4,6%
• 6º maiorR$ 3,6 mi3,2%
• 7º maiorR$ 3,2 mi2,8%
• 8º maiorR$ 3 mi2,6%
• 9º maiorR$ 2,9 mi2,6%
• 10º maiorR$ 2,2 mi2,0%

A tabela VIII do informe traz até dez valores em ordem decrescente, sem descrição oficial nem identificação da contraparte. Nos fundos conferidos, o primeiro valor bate com o total quando há um só devedor: lemos como concentração nos maiores devedores (sacados). Percentual sobre os direitos creditórios do mês.