GUARDIAN FIDC

1 ponto de atenção pelo informe mensal mais recente. Regras conservadoras: só olham fundos com carteira relevante e comparam com doze meses antes.

• Médio23,0% da carteira de direitos creditórios está vencida e não paga (2026-09), contra 24,6% doze meses antes.
• InfoSubordinação caiu de 66,9% para 47,2% em 12 meses: menos cotas subordinadas absorvendo perdas antes das cotas sênior.
• InfoEm 12 meses o cedente recomprou ou substituiu R$ 13,7 mi em direitos creditórios (32,7% da carteira média). Pode esconder inadimplência que não aparece no fundo.

Patrimônio líquido de R$ 46,6 mi em 09/2026 (+98,7% em 12 meses). Nos últimos 12 meses o fundo captou R$ 21,4 mi e devolveu R$ 8,3 mi aos cotistas em amortizações e resgates.

Patrimônio líquido

R$ 46,6 mi

09/2026

Há 12 meses

R$ 23,5 mi

+98,7% em 12 meses

Ativo total

R$ 47,2 mi

Cotistas

12

soma das séries

Subordinação de 47,2% em 09/2026 (era 66,9% doze meses antes): é a fatia do patrimônio em cotas subordinadas e mezanino, que absorvem as perdas da carteira antes das cotas sênior.

Rentabilidade das cotas no mês

Sênior · 12 meses

18,9%

Mezanino · 12 meses

21,1%

Subordinada · 12 meses

59,1%

Rentabilidade mensal informada pelo administrador (tabela X.3), média das séries de cada classe ponderada pelo valor das cotas; o acumulado de 12 meses compõe os meses informados.

R$ 40,0 mi em direitos creditórios em 09/2026, dentro de uma carteira de R$ 47,0 mi.

Por tipo de recebível · 09/2026

• Financeiropasse o mouse para detalharR$ 26 mi53,9%
• Serviçospasse o mouse para detalharR$ 12 mi24,1%
• Comercial e varejopasse o mouse para detalharR$ 11 mi21,9%

A vencer, por prazo · 09/2026

• até 30 dR$ 10 mi27,9%
• 31–60 dR$ 6,1 mi16,3%
• 61–90 dR$ 4,4 mi11,9%
• 91–120 dR$ 3,1 mi8,4%
• 121–150 dR$ 2,9 mi7,8%
• 151–180 dR$ 1,2 mi3,1%
• 181–360 dR$ 5,5 mi14,7%
• 361–720 dR$ 3,6 mi9,6%
• 721–1080 dR$ 90 mil0,2%

23,0% da carteira de direitos creditórios estava vencida e não paga em 09/2026 (R$ 11,2 mi), contra 24,6% doze meses antes.

Inadimplentes por tempo de atraso · 09/2026

• até 30 dR$ 3 mi26,7%
• 31–60 dR$ 1 mi9,2%
• 61–90 dR$ 387 mil3,5%
• 91–120 dR$ 727 mil6,5%
• 121–150 dR$ 891 mil8,0%
• 151–180 dR$ 1,2 mi10,8%
• 181–360 dR$ 3,9 mi34,8%
• 361–720 dR$ 60 mil0,5%

Em 12 meses o fundo comprou R$ 173,4 mi em direitos creditórios. O cedente recomprou R$ 13,7 mi e substituiu R$ 0,00. Recompra e substituição frequentes podem mascarar inadimplência: o crédito ruim sai do fundo antes de vencer.

Aquisições · 12 m

R$ 173,4 mi

Recompras · 12 m

R$ 13,7 mi

Substituições · 12 m

R$ 0,00

Venda ao cedente · 12 m

R$ 0,00

1 cedente identificado em 09/2026, com a fatia de cada um nos direitos creditórios do fundo. Quase só aparece quem tem 10% ou mais: cedentes pequenos somem.

Estimado = direitos creditórios do bloco (com ou sem aquisição substancial de risco) × percentual do cedente. É foto do estoque no fim do mês, não fluxo cedido. * percentual que veio sem o ponto decimal e foi corrigido.

O maior valor da tabela VIII equivale a 12,6% dos direitos creditórios; os cinco maiores, 34,1% (09/2026).

• 1º maiorR$ 5 mi12,6%
• 2º maiorR$ 2,7 mi6,8%
• 3º maiorR$ 2,1 mi5,1%
• 4º maiorR$ 2 mi4,9%
• 5º maiorR$ 1,9 mi4,7%
• 6º maiorR$ 1,8 mi4,5%
• 7º maiorR$ 1,8 mi4,5%
• 8º maiorR$ 1,3 mi3,1%
• 9º maiorR$ 1,1 mi2,7%
• 10º maiorR$ 1 mi2,5%

A tabela VIII do informe traz até dez valores em ordem decrescente, sem descrição oficial nem identificação da contraparte. Nos fundos conferidos, o primeiro valor bate com o total quando há um só devedor: lemos como concentração nos maiores devedores (sacados). Percentual sobre os direitos creditórios do mês.