FINANCE ASSET FIDC NP

1 ponto de atenção pelo informe mensal mais recente. Regras conservadoras: só olham fundos com carteira relevante e comparam com doze meses antes.

• MédioPatrimônio caiu de R$ 156,4 mi para R$ 54,9 mi em 12 meses, e amortizações e resgates explicam só parte da queda: pode haver perda na carteira.
• InfoFundo não padronizado (NP): pode comprar créditos vencidos, judiciais ou de risco atípico, então inadimplência alta faz parte da estratégia e não gera alerta.

Patrimônio líquido de R$ 54,9 mi em 09/2026 (-64,9% em 12 meses). Nos últimos 12 meses o fundo captou R$ 8,6 mi e devolveu R$ 50,8 mi aos cotistas em amortizações e resgates.

Patrimônio líquido

R$ 54,9 mi

09/2026

Há 12 meses

R$ 156,4 mi

-64,9% em 12 meses

Ativo total

R$ 55,1 mi

Cotistas

2

soma das séries

O informe não separa cotas sênior de subordinadas neste fundo (classe única, ou só um tipo de cota), então não há subordinação a medir.

Rentabilidade das cotas no mês

Sênior · 12 meses

—

Mezanino · 12 meses

17,8%

Subordinada · 12 meses

-83,1%

Rentabilidade mensal informada pelo administrador (tabela X.3), média das séries de cada classe ponderada pelo valor das cotas; o acumulado de 12 meses compõe os meses informados.

R$ 122,6 mi em direitos creditórios em 09/2026, dentro de uma carteira de R$ 52,9 mi.

Por tipo de recebível · 09/2026

• IndustrialR$ 112 mi91,3%
• Serviçospasse o mouse para detalharR$ 5,7 mi4,6%
• Financeiropasse o mouse para detalharR$ 5 mi4,0%

A vencer, por prazo · 09/2026

• até 30 dR$ 4,3 mi3,5%
• 31–60 dR$ 4,3 mi3,5%
• 61–90 dR$ 4,3 mi3,5%
• 91–120 dR$ 9 mi7,4%
• 121–150 dR$ 3,7 mi3,1%
• 151–180 dR$ 3,7 mi3,1%
• 181–360 dR$ 22 mi18,2%
• 361–720 dR$ 44 mi36,4%
• 721–1080 dR$ 26 mi21,3%

0,9% da carteira de direitos creditórios estava vencida e não paga em 09/2026 (R$ 1,2 mi), contra 13,0% doze meses antes.

Fundo não padronizado: pode comprar créditos já vencidos ou judiciais, então inadimplência alta faz parte da estratégia.

Inadimplentes por tempo de atraso · 09/2026

• até 30 dR$ 574 mil49,4%
• 31–60 dR$ 570 mil49,0%
• 91–120 dR$ 7 mil0,6%
• 121–150 dR$ 7 mil0,6%
• 151–180 dR$ 5 mil0,4%

Em 12 meses o fundo comprou R$ 82,2 mi em direitos creditórios. O cedente recomprou R$ 0,00 e substituiu R$ 0,00. Recompra e substituição frequentes podem mascarar inadimplência: o crédito ruim sai do fundo antes de vencer.

Aquisições · 12 m

R$ 82,2 mi

Recompras · 12 m

R$ 0,00

Substituições · 12 m

R$ 0,00

Venda ao cedente · 12 m

R$ 0,00

1 cedente identificado em 09/2026, com a fatia de cada um nos direitos creditórios do fundo. Quase só aparece quem tem 10% ou mais: cedentes pequenos somem.

Estimado = direitos creditórios do bloco (com ou sem aquisição substancial de risco) × percentual do cedente. É foto do estoque no fim do mês, não fluxo cedido. * percentual que veio sem o ponto decimal e foi corrigido.

O maior valor da tabela VIII equivale a 91,7% dos direitos creditórios; os cinco maiores, 100,0% (09/2026).

• 1º maiorR$ 112 mi91,7%
• 2º maiorR$ 4,7 mi3,9%
• 3º maiorR$ 3,3 mi2,7%
• 4º maiorR$ 2,4 mi2,0%
• 5º maiorR$ 32 mil0,0%
• 6º maiorR$ 22 mil0,0%
• 7º maiorR$ 22 mil0,0%
• 8º maiorR$ 16 mil0,0%
• 9º maiorR$ 14 mil0,0%
• 10º maiorR$ 12 mil0,0%

A tabela VIII do informe traz até dez valores em ordem decrescente, sem descrição oficial nem identificação da contraparte. Nos fundos conferidos, o primeiro valor bate com o total quando há um só devedor: lemos como concentração nos maiores devedores (sacados). Percentual sobre os direitos creditórios do mês.