IBCB-AF01 FIDC

1 ponto de atenção pelo informe mensal mais recente. Regras conservadoras: só olham fundos com carteira relevante e comparam com doze meses antes.

• Alto80,2% da carteira de direitos creditórios está vencida e não paga (2026-09), contra 7,5% doze meses antes.

Patrimônio líquido de R$ 1,8 bi em 09/2026 (+40,9% em 12 meses). Nos últimos 12 meses o fundo captou R$ 33,8 mi e devolveu R$ 244,0 mi aos cotistas em amortizações e resgates.

Patrimônio líquido

R$ 1,8 bi

09/2026

Há 12 meses

R$ 1,3 bi

+40,9% em 12 meses

Ativo total

R$ 1,8 bi

Cotistas

3

soma das séries

O informe não separa cotas sênior de subordinadas neste fundo (classe única, ou só um tipo de cota), então não há subordinação a medir.

Rentabilidade das cotas no mês

Sênior · 12 meses

—

Mezanino · 12 meses

44,8%

Subordinada · 12 meses

70,9%

Rentabilidade mensal informada pelo administrador (tabela X.3), média das séries de cada classe ponderada pelo valor das cotas; o acumulado de 12 meses compõe os meses informados.

R$ 1,8 bi em direitos creditórios em 09/2026, dentro de uma carteira de R$ 1,8 bi.

Por tipo de recebível · 09/2026

• Comercial e varejopasse o mouse para detalharR$ 1,11 bi57,4%
• IndustrialR$ 751 mi38,6%
• Serviçospasse o mouse para detalharR$ 39 mi2,0%
• Financeiropasse o mouse para detalharR$ 37 mi1,9%

A vencer, por prazo · 09/2026

• até 30 dR$ 304 mi79,2%
• 31–60 dR$ 79 mi20,6%
• 61–90 dR$ 1,1 mi0,3%

80,2% da carteira de direitos creditórios estava vencida e não paga em 09/2026 (R$ 1,6 bi), contra 7,5% doze meses antes.

Inadimplentes por tempo de atraso · 09/2026

• até 30 dR$ 527 mi33,8%
• 31–60 dR$ 904 mi58,0%
• 61–90 dR$ 127 mi8,2%

Em 12 meses o fundo comprou R$ 5,9 bi em direitos creditórios. O cedente recomprou R$ 0,00 e substituiu R$ 0,00. Recompra e substituição frequentes podem mascarar inadimplência: o crédito ruim sai do fundo antes de vencer.

Aquisições · 12 m

R$ 5,9 bi

Recompras · 12 m

R$ 0,00

Substituições · 12 m

R$ 0,00

Venda ao cedente · 12 m

R$ 0,00

2 cedentes identificados em 09/2026, com a fatia de cada um nos direitos creditórios do fundo. Quase só aparece quem tem 10% ou mais: cedentes pequenos somem.

Estimado = direitos creditórios do bloco (com ou sem aquisição substancial de risco) × percentual do cedente. É foto do estoque no fim do mês, não fluxo cedido. * percentual que veio sem o ponto decimal e foi corrigido.

O maior valor da tabela VIII equivale a 18,0% dos direitos creditórios; os cinco maiores, 55,9% (09/2026).

• 1º maiorR$ 326 mi18,0%
• 2º maiorR$ 326 mi18,0%
• 3º maiorR$ 159 mi8,8%
• 4º maiorR$ 150 mi8,3%
• 5º maiorR$ 50 mi2,8%
• 6º maiorR$ 43 mi2,4%
• 7º maiorR$ 34 mi1,9%
• 8º maiorR$ 17 mi0,9%
• 9º maiorR$ 15 mi0,8%
• 10º maiorR$ 12 mi0,6%

A tabela VIII do informe traz até dez valores em ordem decrescente, sem descrição oficial nem identificação da contraparte. Nos fundos conferidos, o primeiro valor bate com o total quando há um só devedor: lemos como concentração nos maiores devedores (sacados). Percentual sobre os direitos creditórios do mês.