BT VAREJO FIDC

Nenhum alerta; só observações. Regras conservadoras: só olham fundos com carteira relevante e comparam com doze meses antes.

• InfoSubordinação caiu de 83,3% para 75,3% em 12 meses: menos cotas subordinadas absorvendo perdas antes das cotas sênior.

Patrimônio líquido de R$ 638,8 mi em 09/2026 (+22,1% em 12 meses). Nos últimos 12 meses o fundo captou R$ 83,5 mi e devolveu R$ 79,3 mi aos cotistas em amortizações e resgates.

Patrimônio líquido

R$ 638,8 mi

09/2026

Há 12 meses

R$ 523,0 mi

+22,1% em 12 meses

Ativo total

R$ 644,8 mi

Cotistas

39

soma das séries

Subordinação de 75,3% em 09/2026 (era 83,3% doze meses antes): é a fatia do patrimônio em cotas subordinadas e mezanino, que absorvem as perdas da carteira antes das cotas sênior.

Rentabilidade das cotas no mês

Sênior · 12 meses

17,3%

Mezanino · 12 meses

—

Subordinada · 12 meses

22,7%

Rentabilidade mensal informada pelo administrador (tabela X.3), média das séries de cada classe ponderada pelo valor das cotas; o acumulado de 12 meses compõe os meses informados.

R$ 635,4 mi em direitos creditórios em 09/2026, dentro de uma carteira de R$ 640,8 mi.

Por tipo de recebível · 09/2026

• Financeiropasse o mouse para detalharR$ 635 mi100,0%

A vencer, por prazo · 09/2026

• até 30 dR$ 95 mi15,0%
• 31–60 dR$ 22 mi3,4%
• 61–90 dR$ 28 mi4,4%
• 91–120 dR$ 26 mi4,1%
• 121–150 dR$ 36 mi5,7%
• 151–180 dR$ 33 mi5,1%
• 181–360 dR$ 183 mi28,7%
• 361–720 dR$ 167 mi26,3%
• 721–1080 dR$ 40 mi6,3%
• > 1080 dR$ 5,4 mi0,9%

Em 12 meses o fundo comprou R$ 12,0 mi em direitos creditórios. O cedente recomprou R$ 0,00 e substituiu R$ 0,00. Recompra e substituição frequentes podem mascarar inadimplência: o crédito ruim sai do fundo antes de vencer.

Aquisições · 12 m

R$ 12,0 mi

Recompras · 12 m

R$ 0,00

Substituições · 12 m

R$ 0,00

Venda ao cedente · 12 m

R$ 0,00

1 cedente identificado em 01/2026, com a fatia de cada um nos direitos creditórios do fundo. Quase só aparece quem tem 10% ou mais: cedentes pequenos somem.

Estimado = direitos creditórios do bloco (com ou sem aquisição substancial de risco) × percentual do cedente. É foto do estoque no fim do mês, não fluxo cedido. * percentual que veio sem o ponto decimal e foi corrigido.

O maior valor da tabela VIII equivale a 31,6% dos direitos creditórios; os cinco maiores, 59,9% (09/2026).

• 1º maiorR$ 201 mi31,6%
• 2º maiorR$ 142 mi22,3%
• 3º maiorR$ 15 mi2,4%
• 4º maiorR$ 12 mi1,8%
• 5º maiorR$ 11 mi1,8%
• 6º maiorR$ 9,5 mi1,5%
• 7º maiorR$ 8,9 mi1,4%
• 8º maiorR$ 8,1 mi1,3%
• 9º maiorR$ 7,7 mi1,2%
• 10º maiorR$ 7,4 mi1,2%

A tabela VIII do informe traz até dez valores em ordem decrescente, sem descrição oficial nem identificação da contraparte. Nos fundos conferidos, o primeiro valor bate com o total quando há um só devedor: lemos como concentração nos maiores devedores (sacados). Percentual sobre os direitos creditórios do mês.